國際銀行風險管理最新實踐和做法 2018-01-19

       2008年由美國次貸危機觸發的全球金融危機迄今已近10年,這場危機的爆發及其隨後的演變給全球銀行業界帶來了具“分水嶺”意義的變化,其中,在風險認知和風險管理方面尤為突出和明顯。我們不妨從教訓總結和吸取、監管機構的監管考慮和監管要求變化和有代表性銀行在風險管理領域的新舉措等三方面加以歸納總結。

 

  首先,是從2008年爆發的金融危機所吸取的教訓。2008年爆發的全球金融危機,除給美國雷曼兄弟、貝爾斯登和英國的北岩銀行帶來滅頂之災外,也給包括花旗集團、滙豐控股、瑞士聯合銀行和德意志銀行等一大批歐美頂尖銀行予以重創。在痛定思痛後,這些受重創的西方銀行從這場危機總結歸納出以下經驗教訓:

  1. 風險管理是一項系統工程,任何一個小薄弱環節均能觸發大問題;

  2. 要成為一流的銀行,有關銀行必須在風險管理方面十分擅長並能覆蓋所有業務領域。與此同時,有關銀行必須                 明瞭某些風險、或某些風險間的關聯關係常常是不可知的,或者,即使是可知的也無法在發生的時點上作出預測;

  3. 要提升銀行整體風險認知和管理能力,首先要從提升董事會和高管對風險的認知做起;

  4. 為提升董事會和高管層對風險管理的實質性和前瞻性監察力和領導力,必須有系統性和制度性安排建立對董事會             和高管層的風險報告體系和相應議事決策機制;

  5. 鑒於內控體系終歸要由人來實施和落實,若人失職則系統會失靈(系統不是萬能),因此,風險管理既要利用模型、           工具和系統,也要利用人的專業判斷;

  6. 銀行業務創新並不是要遠離原有熟悉的領域,而是原有經營管理能力的自然延展;

  7. 銀行無法管理自身無法識別和衡量的風險;

  8. 銀行須在組織架構和管理流程中內嵌交叉風險管理管理機制(如:對流動性風險予以更高度的關注並納入資金策略              裡、信用風險與市場風險須有整合互動管理);

  9. 銀行在不考慮風險的情況下去追逐收益是危險的;

  10. 有效的風險管理當然會增值,也是銀行賴以生存發展的核心競爭力;

  11. 危機會再次發生。

  

       其次,是監管機構的監管考慮和監管要求變化。危機的爆發除對銀行造成極大傷害和衝擊外,監管機構同樣遭遇外界的質疑和挑戰。為此,全球各地監管機構也對自身監管方式方法進行反思並針對危機暴露出來的問題提出新的監管要求。危機爆發後,全球各地監管機構對監管風險的考慮重點放在:(1)銀行開展各項業務時所涉及的估值方式方法;(2)如何防範銀行員工涉及內幕交易 ;(3)監管報告的內容和報告方式方法;(4)合規安排的完整性和一致性;(5)機構性利益衝突防範與管控;(6)投資指引和限制交易;(7)強化保護和保障投資者資產和利益;(8)銀行從業人員 個人利益衝突防範與管理;(9)銀行業務運營市場操作手法的適當性;(10) 銀行風險披露要求等。

 

  作為上述監管機構的監管考慮的產物,全球金融危機後銀行業監管環境發生了四個明顯變化:其一,更高的資本和資金要求(Greater capital and funding requirements);其二,更嚴格的流動性要求;其三,操守和合規成重中之重(Conduct and Compliance focus);其四,強化在地監管、籬笆隔離安排(實際上就是風險隔離)和子行化(Increasing local regulation, ring-fencing, subsidiarisation)。

 

  第三,有代表性銀行在風險管理領域的新舉措。有代表性國際性銀行在危機爆發後,在業務組織管理方面採取的一系列變革舉措。包括:(1)對業務模式的重新審視和大刀闊斧的調整(包括縮減資產負債表規模);(2)對風險治理和管理結構的重新審視和調整及完善;(3)強化對模型風險的管理;(4)注重壓力測試及早預見“黑天鵝”;(5)對績效考核和獎勵激勵機制的調整並切實把潛在風險成本反映在績效考核上;(6)強調建立和維持持續調整平衡機制包括逆週期管理解決集中性風險問題;(7)把整體策略、經濟資本作為風險偏好和限額設定基礎並使之成為對業務單位業務發展的導引和硬約束,強調政策的導引作用、把限額設定形成過程變成內部就風險與機會的溝通和討論的過程;(8)強化風險補償;(9)強化風險報告制度特別是以內部管理為目的的風險報告制度;(10)強調業務管理和風險管理要以比監管要求更高的標準進行。

 

  除在在業務組織管理方面採取上述一系列變革舉措外,國際性銀行在風險管理方面也作出了以下12方面的調整和完善。

 

  1. 強調風險管理必須與業務計畫和業務策略有機地結合起來(從業務政策制定到業務組合構成整合,即風險管理政           策和程式為業務發展服務,風險管理政策制約業務發展);

  2. 強調風險決策要與盈利責任分離開來;

  3. 強調風險偏好確定和實施與內部溝通和政策傳導機制整合起來;

  4. 強調建立健全多層面的風險管理體系;

  5. 強調交叉風險管理;

  6. 對特殊行業風險實行集中式專業管理;

  7. 強調資訊來源多元化和資訊的整合管理;

  8. 注重風險管理基礎設施建設(如:經濟週期預測系統、行業研究分析、同質資料庫、用於中長期貸款的預測系             統和市場訊息推導信號等);

  9. 以系統性的方法防範集中性風險(資本管理、限額、黃燈、壓力測試);

  10. 強調逆週期政策調整和前瞻性業務調整;

  11. 強調風險衡量和管理的前瞻性和主動作為;

  12. 注重資產的流動性並在業務發起時予以充分考慮。

JP Management Development Ltd.
遠見管理發展有限公司
Tel:     +852-28248413 (Office) +852-69088682 (Mobile)
Email: jpmgthk8@outlook.com

© 2020 by JP Management Development Ltd.